[알파경제=박남숙 기자] 코스맥스(192820)의 2분기 실적이 기대치에 부합하는 양호한 실적을 기록할 것으로 전망된다. 

한화투자증권은 17일 코스맥스에 대해, 한국, 중국에서의 수주 동향은 1 분기를 저점으로 완연한 회복세이며 미국에서의 구조조정 효과 및 신규 수주 증가 속도가 기대 이상이라며 화장품 업종 내 최선호주를 유지했다. 목표주가는 기존 11만원에서 13만원으로 18% 상향 조정했다.

 

한화투자증권에 따르면, 2023년 2분기 코스맥스의 연결 매출액은 4707억원으로 전년 대비 16.2% 늘어나고, 영업이익은 320억원으로 85.6% 증가할 것으로 추정된다. 이는 컨세서스에 부합하는 수준으로 구조조정으로 CAPA가 축소된 부분을 감안하면 실질적으로 2분기 웨스트 매출 성장률은 20%를 초과한 것으로 예상된다.

 

한유정 한화투자증권 연구원은 "원부자재 인플레이션 영향이 지속되었음에도 2022년 하반기부터 진행한 단가 인상 효과가 순차적으로 반영된 영향, 별도 그리고 이스트 매출 성장에 따른 고정비 경감 효과, 웨스트 구조조정 효과 반영으로 전체 법인의 수익성 개선이 기대된다"고 판단했다.

 

이어 "제품의 라이프사이클이 더욱 짧아지는 추세 속 연구개발, 제조기술에 있어 높은 경쟁력을 보유한 코스맥스에 러브콜이 쏟아지고 있다"고 설명했다.

 

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